個股轉資產配置(複委託跟海外券商) - 投資

先來談一下VTI與VOO
VTI因為涵蓋比VOO更多的標的
以2015年算到昨天
VOO可以領先VTO大概4%
不過2010年1月1日算到昨天
VTI領先3%

原因很簡單VTI的設計本身也是囊括VOO的標的
額外加一些小型股
但我認為大型股未來一定更具優勢

而VT我知道綠角常常會說什麼
你無法預測世界其他國家是不是會比美國更強
所以應該配置VT和國際股票
但就我看來其他國家都沒什麼好配置的
如果你真要配你乾脆配半導體ETF
為什麼？

因為美國全球化下都能封殺華為了
世界能對抗美國企業的可能只剩因封閉市場而無法全球化的中國大陸
否則美國GOOGLE到歐洲去也是獨霸
蘋果也是賣爆歐洲日本
你投資其他國家的在地企業都看不到有勝過美國企業全球化的利基
當然我這是預測
就綠角的觀點
就是要分散
但從VTI與VOO這麼接近的績效來看正是因為VTI的設計
也是權重高配置在大市值股票
才能有貼近的報酬率

而VT　
2018年後其實從升息周期來看
VOO一直領先VT
2015年1月1日算到現在已經領先18.7%
新興市場其實真正吃香的時候通常都是景氣真正噴出段
如2017年其實VT漲幅就會大於VOO
景氣越好新興市場等越吃香
景氣不好且美國如果持續做貿易收縮
對美國本身越有利
畢竟美國自己就是最大買家

黃金部分IAU會優於GLD
但兩者差不多只有差一點點
小散戶買IAU更優於GLD
但差距不到1%

債券部分真的要配置就TLT加進去配置
股漲賣股配置TLT
債漲賣債配置VOO
這比例看你自己抓
正常都會股多一點債少一點
黃金的性質就比較特別了
黃金最飆的時候通常是美元最弱＋ＱＥ和通膨配合
2011年就是那個環境才創造超強黃金

不過美國的貿易收縮實際會讓美元一直有強勁支撐
最近的美元弱成這樣可以看到結構是利於全球貿易
標普500最強的最近都是航空股
加上因為制裁中國大陸力度減弱所以近期的表現又看到了
VT近期強於VOO
交易美股最爽的就是手續費很便宜
沒有證交稅
所以換來換去的成本低很多

我是認為如果錢沒有很多
VOO + TLT 兩個比例配來配去
配得好的話
報酬率就很迷人了
弄一大堆那麼複雜其實都是減緩報酬
真的要增加報酬
可考慮半導體ETF或是QQQ
QQQ幾乎是生產力ETF
他不配置金融股
過去五年表現勝過VOO
13.94%
2015年1月1日至今累積報酬都沒有輸過VOO
但被動投資者都喜歡說不要預測不要預測

過去績效不保證未來
誰都可以說自己的資產未來最有爆發力
但看來看去我認為VOO+TLT這個組合已經很不錯了
要超越有可能但你用VOO+TLT大概只有在2018年那種強升息背景下
才有可能受傷
但一受傷FED馬上會來拯救你
FED PUT 就是這樣來的
事實證明股市崩盤有無限量QE還有緊急降息
反正債多不愁印就對了
借就對了

一點淺見參考參考
VOO+TLT = 美國500大企業+美國政府的投資組合

拜登如果當選再看看他的政策再來看看有沒有需要調整
這個策略大概可以一路用到總統大選完吧
到時候來看一下TLT50%+VOO50%可以大選後可以創造多少報酬


※ 引述《eric199199 (Eric)》之銘言：
: 各位前輩好，
: 小弟先前9年都是做個股投資，一直都是90%資產in的狀態，
: 主要做中長期，前陣子遇到319的殺盤只有小小加碼，因為對個股
: 還是沒有十足把握，加上先前踩到了兩檔地雷，雖然在5月初才出清，
: 但總資產也是虧了20%左右，可能就是這20%的教訓加上闕老師又上基金
: 重踩地雷的案例讓我覺悟了，故而轉向資產配置的投資模式。
: 這次預計留著30%的個股部位，其他70%資產都投入ETF。
: 因為是第一次轉變投資模式，加上對當前局勢一直看很空，
: 但投資久了也知道，看很空不見得市場就會走空...
: 所以想跟大家請教一下以下資產配置(100%)有沒有什麼需要改進之處:
: 我會開國泰複委託做定期定額加海外券商，
: 主要是心理上不敢把全部的資金丟海外，
: 複委託打算定期定額VTI 每月投入維持兩年共70%資金
: 海外券商每季投入GLD、VXUS、BNDW 預計兩年各分別買到10%部位，
: 主要選GLD而不是VNQ是因為無限QE，故看好黃金，
: 而未來工作和生活型態可能改變，房地產可能很難好所以不買VNQ，
: BNDW主要是涵蓋全球政府跟投資級債，
: 海外券商比較可以靈活配置再平衡，複委託的VTI大概只買不賣了，
: 在做定期定額這個決定之前有爬不少文，很多回測都是一次買最好，
: 但我總是覺得這兩年會出現崩跌，所以想要用定期定額從谷底輾過去。
: 如果真的遇到崩跌，手上也有足夠的資金可以加碼。
: 以上是我的資產配置計畫，再請前輩們指點，謝謝。

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Every man for himself and God against them all.

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