信貸買ETF - ETF

※ 引述《lalala419 (啦啦啦)》之銘言：
: 已有計畫"每年"投入40萬台幣 (目前投40萬)
: 配置VTI 70%/VXUS 20%/BND 10%
: 都用國泰世華 & FT
: 最近剛好詢問到信貸利率約2%, 200萬
: 自己是想說直接信貸200萬 年底前一次投入
: 每年還約42萬含利息 賺取時間價值
: 想請問有經驗的板友
: 在實作上可能會遇到那些風險或意外嗎

假設 1. 你的信貸是要按時還款的，且
2. 你的VTI不會帶來任何足夠現金流，來還你的貸款，
只能等到期滿賣出
(你應該不會每個月或每年把一些VTI賣掉還貸款)
3. 你必須另外找現金(薪資或其他)來償還每個月的貸款。

-----

狀況1:用信貸

期初-負債200萬　(2%)
VTI - 200萬 (5%，假設VTI年利5%)

期中每個月付款: 35,055 (excel算的), 60期，總付出210萬3331

期末：VTI 200(1.05)^5 = 255萬2563

所以其實是從210萬3331元去增值到255萬2563
-------------------------------------

但你每個月付款其實是你薪水或是其他來源來的。
就算你不借信貸，也會有這樣現金流。

狀況2. 不用信貸，慢慢用現金流

期初 - 0

其中：　每個月35,055 去買VTI, 60期 (每期利率5%/12)

期末：　VTI 238萬3988

也就是說從210萬3331元增值到238萬3988元。　

-----

這樣算起來其實很划算。但兩者的差異也沒有想像的大，
差大概17萬而已。

但是要假設VTI穩定增值，不會往下。
還要假設沒有貸款的情況下，你會每個月穩定地投入35,055
或者你每個月都會有35,055償還你的信用貸款。

這其中風險評估就看個人。

--
它它先生傳 - 先生不知何許人也，亦不詳其姓字，長期居家中，因以為號焉。閑靜少言，
不擅把妹。好動漫，不惜千金；毎有新品，便欣然忘食。性嗜妹，貌醜不能常得。親舊知
其如此，或置AV而招之。每下輒打，期在必射；既射而刪，曾不吝情去留。汗味體臭，
不近正妹；荷葉領口，系服拖鞋，晏如也。常PO文章酸人，頗示己志。鍵盤萬能，以此自
終。贊曰：「苗栗小五郎有言：『手上有鍵盤，就有全世界。』極其言，兹若人之儔乎？
看片打B，以樂其志。PTT之民歟？Mobile01之民歟？」 鍵盤陶淵明全集 - 民明書房出版

--