覺得新光的金萬利真的可以玩 - 投資

※ 引述《RAVANA (滅燈)》之銘言：
: 找到網址了 已經買了
: http://ppt.cc/XOea
: 看不出你說的這些東西啊 如果真的是115% 那真的就是爛東西
: 但他寫的
: 計價幣別 澳幣
: 單位面額 1澳幣啊 整張實在看不出異常
: 這個業務員跟我家合作快20年了 應該不會害我或推爛東西給我
: 印象中都是好賺的才會來找我 他上次來找我的是"金萬利"紐幣
: 上次金萬利退傭後 我才出19萬7千 現在匯率很爛 六年了淨值換回台幣有27萬多
: 明年到期 保證58% 算下來應該有28～9萬
: ※ 引述《dreamed (夢夢)》之銘言：
: : 他忘記跟你說 是賣澳洲政府公債 還要再除以匯率 再去除淨值 才算配息
: : 這張商品是鑫萬利 不是金萬利
: : 商品架構認知都有問題 現在公債淨值不是100 好像是115 滿期會回到100
: : 不知道債券性質不要亂買
: : 500000*0.95=47.5萬
: : 47.5-0.5 保費
: : 47萬/27.37 =17172(澳幣)
: : 17182/115(目前公債價格) =單位數
: : 保証是票面的配息
: : 不保証到期的本金 因為 公債價格會趨近於100
: : 匯率自己承擔
不知道我的理解是否有錯
新光人壽的網頁資訊 http://www.skl.com.tw/Proc/Invest/Overview.aspx
投資標的->總覽->債券 (得到鑫萬利的價格相對比率是 1.162040 )
如果以原購者提供的保費、退傭等費用，利率以台灣銀行7/30的中價(27.15)計算
1.投資50萬，扣5%手續費後==47.5萬
2.47.5萬扣除5000元保費==47萬
3.新台幣47萬約換為澳幣17312
4.投資標的票面利率 5.50%，每年管理費 0.05%，相減為 5.45%
5.原購者另可拿回退傭 5000元，故投入本金 49.5萬

澳幣 17312可購得標的單位數為 17312/1.162040 == 14898
十年後單利總和 14898*5.45%*10 == 8120 (應是半年配息一次，此處以年配一次計算)
十年後本利和 8120 + 14898 == 23018

贖回 贖回 獲利率 IRR
匯率 台幣淨值 (以49.5萬計算) (年化)
20 460360 -7.00% -0.80%
21 483378 -2.35% -0.26%
22 506396 2.30% 0.25%
23 529414 6.95% 0.75%
24 552432 11.60% 1.23%
25 575450 16.25% 1.69%
26 598468 20.90% 2.13%
27 621486 25.55% 2.56%
28 644504 30.20% 2.98%
29 667522 34.85% 3.38%
30 690540 39.50% 3.77%

應該是澳幣到25時，原購者就不算獲利(因為不比新台幣定存好)
澳幣到21時就侵蝕到本金了

偷懶算法
單位數：470000 / 1.16==405173
配息： 405173 * (5.45%/2) * 20 == 220820
本利和：409483 + 220820 == 630303
獲利率：(630303 - 495000) / 495000 == 27.33%
年化報酬率有2.72%(在無匯兌風險情形下)

可參考新光提供的DM 所列之範例說明 (投入單位淨值會影響報酬率)
http://www.skl.com.tw/intranet/sklplatz_data/1w0/QD101_1_DM.pdf

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