當沖的兩種方法 - 期貨

: → dreambreaken:我實在不懂為什麼很多人說短期隨機性比長期來的高 08/12 11:11
: → HatasonJa:應該說是短時間架構的時間記憶性較隨機 08/12 11:15
: → HatasonJa:你誤解我的意思了..盤整不表示是定義較隨機 08/12 11:27
: → dreambreaken:不是要爭論的意思，而是事實上Taleb的做法也是在做短 08/12 11:35
: → dreambreaken:線，只是他不是作當沖而已 08/12 11:35

關於市場價格，期貨價格是不是隨機的，我想說的是，
他「不是」！

絕對不是。

一般學術計算基金經理人倖存的方法，其實可以更進一步，
去選特定觀察對象！得出的結論會不同。

比方說：

「某人」（非特定對象）一輩子中兩次樂透，這件事情
感覺很稀奇？其實不會，因為我們根本沒指定對象。

如果我們已經先選好對象「張三」，再觀察他一輩子中兩次
樂透的機會。

這兩種情況是完全不一樣的！

所以我從我的營業廳，選最強的那個人，去觀察他未來二十年
的情況...

考慮交易成本(勝算0.495)以及交易次數配合我們假想的隨機過程....
運作七萬兩千次
他存活的機會是零！事實並不是這樣！

我比較想說的是.... 看不懂的東西，不能就因之歸類成
隨機！

像是漫步華爾街這種經典，雖然吸引知識份子的喜好，卻反而
害了他們 @@ 。



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