波動大的基金適合單筆投資 - 理財

※ 引述《beau0 (寶寶)》之銘言：

: 生活理財》波動大基金 宜單筆投資

: 不過，共同基金種類多，是否每一類都適合定期定額？最近有一項研究發現，基金波動程
: 度介於9%到18%，最適合定期定額。波動太劇烈或太平穩的基金，用定期定額去申購的效
: 果最不顯著。
: 【2007/11/01 經濟日報】

部分新聞謝恕刪～

: 以上
: 是剛剛在聯合理財網看到的@@
: 好像跟我之前在MONEY+ 9月 還是10月所看到的觀念不太一樣
: MONEY的觀點
: 是定期定額比較適合波動度高的基金
: 波動度高的基金長期定期定額
: 獲利會比較高~~
: 越來越迷惘@@
: 請大大指教一下

根據我在MONEY+ 10月號看到的富達基金廣告頁(當然這廣告已經好幾個月了)
我不得不猜測這篇新聞是記者看到富達的廣告以後
然後自己消化得到的想法

我為什麼可以直接在原po推文中反應出這是廣告
（當然結果這篇文章不是廣告，是記者的文章）
是因為9%~18%這個波動範圍適合定期定額的說法
我也是第一次在富達廣告頁上看到的
所以超有印象

尤其這位記者說什麼專家指出、研究報告顯示
我個人是不太想去評論
他是不是真的看到了富達的廣告或研究

根據富達廣告頁的說明
原意是說
波動率5%以下的太過平緩 用定期定額看不出分攤投資成本的優點
大於20%則因為起伏太大 因此難以掌握風險
所以根據富達團隊的研究提出
9%~18%的基金是最適合利用定期定額的方式
至於「哪種」基金適合「單筆投資」
富達並沒有提到

因此廣告了四檔這樣的基金
想當然爾都是富達的基金
但沒有其他關於報酬率阿、或是與其他同類型基金的比較
至於9%~18%是不是如富達研究指出適合定期定額
這就不是「這篇新聞」的重點了

這位記者的標題「波動大基金 宜單筆投資」
我合理的推測他是看了這篇廣告以後 消化得到的想法
但說真的 邏輯上是有謬誤的
就不需要我在這裡說明了

對新聞提出質疑的態度是非常好的
有太多的記者都只是望文生義
本就不應該全面採信

至於哪種基金適合單筆或是和定期定額
我自己是覺得就單純分為
積極型(或波動大) 定期定額 ===> 我自己有用數據算過
穩健型(或波動小) 單筆 ===> 這是引用某大之前我覺得寫得很好的一篇文

當然定期定額投資積極型的要件是要適時的停利
買基金快十年了
我這一年多才開始強迫自己恪遵停利
（當然是建立在之前有沒停利結果吐回去的經驗）
對這篇新聞我就說到這啦～

人老了 真的要開始擬定一套可以長期投資的策略
以上是題外話

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