富邦五五得利終身壽險 - 保險

※ 引述《airuku (airuku)》之銘言：
: ※ 引述《airuku (airuku)》之銘言：
: : 以 IRR 來看，五五得利是 2.191、年年高升則是 2.157
: : 假設被保險人為 35 歲女性，以 35 - 110 歲作為計算區間
: : 都不能算是可以完全抵過通膨的商品
: 還有一個很奇妙的是
: 五五得利繳費六年，總繳保費 145,320 元
: 保單續抱到保險年度 76 年，合計領回保險金 700,000 元
: 合計領回保險金／總繳保費＝4.8169556
: 而富邦人壽的美利高升，六年總繳保費 37,302 美元
: 保單續抱到保險年度 76 年，合計領回 165,200 美元
: 合計領回保險金／總繳保費＝4.4287169
: 單純以 IRR 來看，美利高升 IRR = 3.509%、五五得利 IRR = 2.191%
: 乍看之下是五五得利比較差沒錯
: 但是若是能夠順利續抱到保險年度 76 年，五五得利反而會比美利高升實領更多
: 而且美利高升還要考慮匯率風險的問題
: 以及可貸金額明顯比五五得利要差很多很多
: 五五得利 年年高升
: 年繳保費　可貸金額　年繳保費 可貸金額
: 　24,220 11,450　　 6,217 988
: 24,220 30,650　　 6,217 2,129
: 24,220 50,290 6,217 3,315
: 24,220 70,370 6,217 4,488
: 24,220 90,910 6,217 5,708
: 24,220 149,220 6,217 6,977
: 總繳保費　　　　　　總繳保費
: 145,320　　　　　　　37,302
我查不到這兩張保單的可貸金額
但對比一下了解約金
所以五五得利的可貸金額和解約金一樣高？
這真的很特別
: 而美利高升的最高可貸金額是在保險年度 76 年的 11,000 美元
: 明顯比總繳保費 37,302 要低很多，完全就是適合定存族的保單
: 利用一筆閒錢、甚至是說根本不會用到的錢放著生息的保單
: 若以保單貸款來比較，我反而會傾向購買五五得利
: 至少五五得利繳費六年期滿之後，想用錢隨時都可以利用保單借款來使用
: 完全不會有卡現金流的問題
: 美利高升就一定得要考慮何時解約才划算、以及匯率風險的問題
: 五五得利則完全不需要考慮上述兩個問題
請恕我挑語病
前面說「根本不會用到的錢」
後面又再考慮現金流問題
我會覺得有點矛盾

而且在不考慮保費折扣的情況下 (折扣1%，對IRR的影響也不大)
五五得利的IRR大概至少要到20年後才會超過2%
但是如果沒記錯的話
富邦的保貸利率目前應該是在4%左右吧？
也就是高了近2%
這個解決現金流問題的方法有很好嗎？
如果選擇的是定存
就沒有所謂動自己錢還需要付出成本的問題了
更別說目前有2.2%的三年期定存可選擇

所以我會認為
除了「賭」未來利率外
真的想不到有什麼好處
保貸的優勢也只是相對於那張美元保單而已
(話說第七年末，美利高升的生存金+解約金也超過已繳保費了)

: 高 IRR 就真的代表值得投資嗎？經過這個分析之後我反而要重新思考
拿非還本型和還本型保單對打
用 總領金額/總繳保費 就是一個不太洽當的比較了
這個點以前戰過了
在此就不討論囉

: 以我為例，倒是滿想利用五五得利高額保單貸款的特性
: 利用六年期間強迫儲蓄，六年之後利用保單借款的方式來作為轉投資用途
: 只要確保能夠還得起保單借款，這個保單一直都會有效
: 我一直都能鎖定 2.25% 的利率，想要投資時也可以借大部分的錢出來用，十分彈性
2.25%看來應該是期滿後的解約金每年增值比率
第六年末的IRR則是只有1%左右 (考慮保費折扣後)

在第六年末使用保貸
扣除解約金的增值幅度
每年還是要付出將近2%的貸款成本
這個彈性的代價相較其它金融商品來說有很值得嗎？
我覺得這會讓人有點懷疑

如果投保儲蓄險還要考慮未來可能轉投資
那連轉投資的策略都還要考慮進去
因為很明顯的
如果轉投資時動用保貸的時間太長
那不如使用定存來的好
而即便意圖只在類似金融危機時危機入市
那也要確定金融市場反彈的夠快
歷史上不是沒有特例的
萬一真的遇上保貸金額一直虧損的狀態
加上貸款成本
那壓力可不小啊

: 而美利高升就無法滿足我的需求，它只是 IRR 比較高而已，那又如何呢？
: 我繳了三萬多元的保費，這輩子能夠借出來用的只有少少的幾千塊
: 完全無法彈性運用現金，我還要擔心匯率的問題
: 富邦人壽的業務人員之前都一直主推 2.25% 複利作為賣點
: 但我這幾天觀察各保單的保險貸款金額之後，反而覺得這也是個值得推薦的特點
: 可以參考看看
: 沒想到在年底停售之前發現這個特點，我想我應該會買個一張來放著吧～

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