2001-2018 股市房產的綜合表現 - 股票

Rosalind avatar
By Rosalind
at 2019-10-30T12:16

Table of Contents


我這邊使用的數據

是台股加權指數 從2001-2018

房地產則是用台北的信義房價指數和地價指數

因為地價指數每半年公布一次,所以以下數據都是每六個月(半年)的數值,

包含報酬率和標準差

台指: 平均半年報酬率 3% 標準差 0.13

信義指數 : 平均半年報酬率 3.1% 標準差 0.045

地價指數: 平均半年報酬率 1.5% 標準差 0.02

一個考量最優化夏普率的投資組合

預測結果為 0: 0.45 : 0.54 (股票:台北建物:台北土地)

這個理論預測似乎和我目前為止研究的公職人員財產申報結果吻合

這部分的數據可以參考本版的這篇文章 #1Tf9lqo7

也就是如果政治人物的房產來源是以台北為主的

他們幾乎9成五的投資都會放在到房地產上

少部分會持有現金

但現金可考慮成無風險資產 所以持有比例大小並不會改變夏普率

結論

按照現代投資組合理論 過去20年的最佳投資方式為

把所有的錢投到台北房地產上

持有少部分的現金部位

以上一點分享






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Tags: 股票

All Comments

Eartha avatar
By Eartha
at 2019-10-31T14:02
房產怎不拿全台平均指數來比，你拿一個最貴的？
Elma avatar
By Elma
at 2019-11-04T09:20
房子沒有零股阿 不然我一定買蒂寶0.01坪
連台北最低一戶都湊不出錢怎麼投資
Aaliyah avatar
By Aaliyah
at 2019-11-06T19:23
台北股市拿台北房地產比較，合理
Enid avatar
By Enid
at 2019-11-11T18:38
請問有考慮股息股利以及資本再投入嗎? 有考慮稅嗎?
有考慮房子的折舊嗎? 有可慮房子的持有稅嗎?
Ivy avatar
By Ivy
at 2019-11-13T22:25
房地產是用來住的，本來就不該是投資或炒作標的
不過亞洲國家有土斯有財的觀念很難撼動了
Sandy avatar
By Sandy
at 2019-11-17T19:00
股息 稅 房租 折舊 你都沒算到
Kristin avatar
By Kristin
at 2019-11-20T12:59
台指報酬3%是怎麼算的= =?
Noah avatar
By Noah
at 2019-11-23T21:49
你要拿台北房子 那股市怎麼不拿GG代表一下 然後沒有
還原指數 算這垃圾數據要做啥啊
Mary avatar
By Mary
at 2019-11-26T10:25
稅後大約+每年2%啦 00-18
股市要用0050做代表
Andy avatar
By Andy
at 2019-11-26T19:58
謝謝。連台北房價飆升的時期兩者相差都不大，這提
供我信心未來都投入股市非房市。
Daph Bay avatar
By Daph Bay
at 2019-11-30T10:40
要算報酬就拿加權報酬指數去算 拿股價指數是搞笑嗎
Tom avatar
By Tom
at 2019-12-04T10:40
除非你拿到配息一律丟水溝那另當別論
Oscar avatar
By Oscar
at 2019-12-08T03:57
過去20年...這不用靠分析我也知道
Audriana avatar
By Audriana
at 2019-12-12T04:55
所以可以看出加上房屋修繕和股利後，即使是過去二
十年房價飆升，股票也很不錯。
Catherine avatar
By Catherine
at 2019-12-13T17:23
台指有除息價差
Genevieve avatar
By Genevieve
at 2019-12-16T14:19
所以投資房產才是最好的選擇
David avatar
By David
at 2019-12-19T12:40
股票要算配息 那房產也要算租金收入啊
Regina avatar
By Regina
at 2019-12-19T17:17
報酬指數從03年五千點到今天兩萬點 年化超過10%
Puput avatar
By Puput
at 2019-12-19T22:32
房產租金你愛怎麼算都行 還是比不過股票的
Dorothy avatar
By Dorothy
at 2019-12-22T11:05
拿台股比地方，不太合理吧
Catherine avatar
By Catherine
at 2019-12-24T04:54
人口年齡層分布繼續快速老化吧
Ida avatar
By Ida
at 2019-12-25T14:32
就算用股價指數 我算也是7%左右 搞不懂3%哪來的
Puput avatar
By Puput
at 2019-12-30T02:51
信義指數天天都漲 真的去買房地慘
你就會知道指數 超好笑
Eartha avatar
By Eartha
at 2019-12-31T04:21
我記得信義房價指數是委託政大某單位幫忙計算的，
應該是有公信力的吧?
Megan avatar
By Megan
at 2020-01-04T04:25
流動性這麼差報酬率也不怎麼樣
Zenobia avatar
By Zenobia
at 2020-01-04T23:30
報酬指數未稅喔，稅後其實差異不高
Daniel avatar
By Daniel
at 2020-01-08T06:23
信義指數就和台股一樣有個別差
和你看台股漲但個股跌道理一樣
Jacky avatar
By Jacky
at 2020-01-10T01:31
最近房地產是 租漲 價漲 如果用存股和自住去比的話
自住>存股報酬率
Sarah avatar
By Sarah
at 2020-01-14T07:27
2017-19 來看
Tristan Cohan avatar
By Tristan Cohan
at 2020-01-18T07:57
因為房產有低息桿槓
Frederic avatar
By Frederic
at 2020-01-19T22:46
租金cpi年增是近年六都是超過1%
Kumar avatar
By Kumar
at 2020-01-22T14:02
房子的好處是跟個人投資能力關連不大
Ingrid avatar
By Ingrid
at 2020-01-24T11:19
可以看標準差是很小的
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By Selena
at 2020-01-29T04:29
但投資能力好的 買房很浪費
Frederic avatar
By Frederic
at 2020-01-29T23:19
就當做股息年增1% 然後房貸可以抵所得稅20%所得稅
的等於房貸利息打8折 1.56*0.8，
利息約1.25%
Noah avatar
By Noah
at 2020-02-01T04:56
本研究不考慮槓桿效益 會變得太複雜
Bethany avatar
By Bethany
at 2020-02-02T19:52
一年可以賺3%以上就該買股票
Ida avatar
By Ida
at 2020-02-04T19:32
假設0050指數投報 信貸 20年，用8.5%-8萬算扣除額然
後併入所得稅20%，然後 買房再自己看當地租金cpi 20
年漲幅和現在租金 80%房貸成數 房貸抵稅額 屋稅地
稅等
Erin avatar
By Erin
at 2020-02-09T02:11
買股票也可以融資啊 不能這樣比
Gary avatar
By Gary
at 2020-02-13T19:12
算完之後就知道了 自己評估啦
融資太貴，要算信貸
Sandy avatar
By Sandy
at 2020-02-18T00:35
抵稅額上限房價就是1923萬 然後房地合一交易是6年差
價400萬0稅
Sarah avatar
By Sarah
at 2020-02-19T13:20
本來還有個不小的印花稅dpp要改掉了
Aaliyah avatar
By Aaliyah
at 2020-02-19T22:09
但是信義不動產指數還要看他的中位數屋齡
Olivia avatar
By Olivia
at 2020-02-22T14:13
然後還有沒買房的人需要租屋 同價位的程度去算
還有相對較常搬家的費用
Jacob avatar
By Jacob
at 2020-02-26T04:27
持有房還有維護的費用
房市的部分 你懶的算的話可以翻房板XD
Kama avatar
By Kama
at 2020-03-01T17:38
你是不是不知道神摸是還原指數

vix會不會真的清算投資人的財產

Xanthe avatar
By Xanthe
at 2019-10-30T10:57
感謝原波成為多方的燃料 看淨值做交易會有盲點 你是交易市價又不是交易淨值 淨值只有在清算是才有意義 現在溢價27%又如何? 就像台積電淨值不到60，市價快300你敢空嗎？ 現在第一階段已經把小散戶多單都收光了 這波空單都還沒跑 準備鎖碼軋空！ 看看八月初那高點就是空方補出來的。 ※ 引述 《f ...

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Ula avatar
By Ula
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※ [本文轉錄自 cjol 信箱] 作者: anti87 (天機老人) 看板: Gossiping 標題: [新聞] 一例一休讓勞工不能加班 蘇貞昌：蔡總統 時間: Tue Oct 29 21:51:44 2019 https://www.chinatimes.com/realtimenews/2019 ...

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By Sandy
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Odelette avatar
By Odelette
at 2019-10-30T09:23
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