中美晶(多)，現在是作多中美晶的大好時機 - 股票

在推文反串個幾句沒漲停要原po道歉結果被以為在認真嗆了...
澄清一下順便講一下目前小弟對矽晶圓族群看法
上禮拜五10/26盤後信越公布財報+法人說明會，至今三個多交易日內SUMCO從低點回彈差
不多17%，信越自己15%，球晶最猛已經回漲30+%，德國Siltronic也漲13%左右

https://i.imgur.com/4EXjP7a.jpg

https://i.imgur.com/msnaDjB.jpg

https://i.imgur.com/0WHfbkP.jpg

https://i.imgur.com/Z2fMmc4.jpg

矽晶圓之前投資人在供給端和需求端都擔心，
供給端怕擴產太快，尤其是信越和SK Siltron這兩家最不透明的，空方分析師都說這兩家
偷偷擴最多
需求端當然就貿易戰，終端需求不確定性提高，客戶庫存調整

上禮拜五信越強調所有擴產都是基於長約和客戶需求，雖然也是很官腔的講法，但至少跟
以前什麼都不講比起來算是讓投資人信心恢復不少
而且財報上矽晶圓部門業績增長，但看起來似乎是ASP帶動多於出貨量帶動，反應的是信
越確實有在擴產，但可能沒有像空方分析師預估的擴那麼兇
前天環球晶線上法說也強調長約被毀約的可能性非常低
整體來說我覺得現在市場上對於供給面的疑慮減輕了
加上之前評價幾乎跌倒歷史平均之下 回漲也是很合理的事情

但需求面的話？個人認為疑慮還沒消除
中美貿易戰沒人知道未來發展如何，只要川習沒有達成協議一天，終端需求的不確定就還
在

最後，就像原po所說，矽晶圓基本面跟被動差太多了
12吋光是拉晶棒的技術就是非常巨大的進入障礙 環球晶在8吋努力了很多年，最後還是靠
併SunEdison才得到關鍵技術踏入12吋
只要五大廠不要亂擴產，半導體的長期成長趨勢是不變的
矽晶圓的需求就還是會非常穩健
當然要複製2016年底-2017的價格漲幅基本上已經不可能
但現在評價明顯低估，未來兩年獲利成長也幾乎是可以確信的

以上小弟個人淺見 歡迎各方投資先進討論



※ 引述《bluejade1234 (藍玉)》之銘言：
: 前兩次po文中美晶都漲停
: 今天再發個文好了
: 我猜明天環球晶、中美晶一樣漲停鎖死、一價到底
: 。
: 今天來講點不同的內容
: 這一波殺盤的重心其實就是2017的漲倍股，包括
: 被動元件 : 國巨、立隆電、奇力新、華新科、日電貿、信昌電、禾伸堂
: MOS : 杰力、富鼎
: 矽晶圓 : 中美晶、環球晶、合晶、台勝科、嘉晶
: 工具機 : 上銀、亞德克
: 工業電腦 : 研華、樺漢、研揚
: 砷化金家 : 穩懋
: 。
: 應該還有很多，不過我懶得一個一個去查
: 我剛剛上網GOOGLE「2018跌幅排行」，找了半天都找不到，就不想找了
: 。
: 國巨、立隆電、奇力新、華新科、日電貿、信昌電、禾伸堂、 杰力、富鼎、中美晶、
環
: 球晶、合晶、台勝科、嘉晶、上銀、亞德克、研華、樺漢、研揚、穩懋
: ↑上述20檔個股都滿足下列幾個條件
: 1、2017漲了好幾倍
: 2、2018跌了超過2/3
: 3、業績都持續成長
: 4、第4點就是最重要的
: 他們應該會是這一波反彈的主角
: 。
: 上述20檔都是會這次反彈的主角
: 這20檔裡面有強有弱，目前20檔都在漲
: 漲到剩下12檔在漲的時候你就要小心
: 漲到剩下7檔的時候就更小心
: 漲到剩下3檔的時候，這一波反彈應該就結束了
: 。
: 這20檔裡面
: 除了我覺得被動元件沒被錯殺之外
: 剩下的矽晶圓、工具機、工業電腦、砷化金家都是被錯殺的
: ※ 引述《bluejade1234 (藍玉)》之銘言：
: : 明天中美晶、環球晶應該會同時漲停
: : 。
: : 環球晶第3季賺8塊，創歷史新高
: : 前3季累積22塊
: : 假設第4季也只賺8塊好了，全年差不多30塊
: : 對比現在的股價，本益比7倍左右
: : 臺股平均本益比15倍，環球晶現在的本益比才臺股一半而已
: : 。
: : 你在判斷中美晶、環球晶的時候要瞭解到一件事
: : 這件事至關重要
: : 那就是環球晶2019的獲利將超越2018、2020將超越2019
: : 也就是說明後兩年的獲利都是會逐年成長的
: : 原因很簡單
: : 1、100%肯定矽晶圓出貨持續增加
: : 2、100%肯定矽晶圓價格持續上揚
: : 3、之前新開的產線要2020才能開出產能，而且也不是產能一開出來就有單
: : 4、合晶2019還產能滿載咧
: : 。
: : 在一個獲利明年比今年好、後年比明年好的情況下
: : 股價要繼續下跌其實是很奇怪的
: : 今年賺30塊，股價230
: : 明年賺40塊，股價180
: : 後年賺50塊，股價130
: : 這很奇怪吧
: : 。
: : 股價領先經濟差不多只會領先3~6個月而已
: : 根本不會領先到2年
: : 也就是說呢，股價現在暴跌，你只能預測這是3~6個月之後會衰退
: : 根本無法預期2年之後會衰退
: : 在一個你已經知道未來2年獲利都會持續成長的情況下，股價再殺，根本也不是殺基
本
: 面
: : ，只是技術面在殺而已
: : 。
: : 重點就是環球晶現在股價真的已經很低了
: : 明天應該會中美晶、環球晶同時漲停

--