Re: 國泰創甲投資保單即將走入歷史 - 投資

...前略
另一個更扯的投資型保單，國泰人壽的創世紀變額萬能壽險(甲型)為例，
男性，51歲，保額3,000萬元，定期保費2,000萬元一次繳清，
初年度保費費用60萬元，身故保險金為保單帳戶價值或保額(3,000萬)兩者取其高者。

同樣地把此保單拆為保險及投資兩部分。
保險部分為「身故保額」3,000萬元，若你不幸於加保後頭一年內死亡，
身故理賠金為3,000萬元，其中你自己已經繳了2,000萬，
因此保險公司其實只付出1,000萬，
但你繳的費用661,389元(初年度保費費用＋第一年危險保費)
卻拿不回來了，因此賠率約為14：1((10,000,000－661,389)：661,389)(註三)。
但同樣保額為1,000萬的10年期定期壽險(註四)只要年繳147,000元
(參考註一的定期壽險年繳費率表)，賠率為67：1(約為前述投資型保單的5倍)，
這才是保險以小搏大的原始精神。

如果你在往後的九年間不幸死亡，賠率更差，不到14：1。
因為身故理賠金是固定的3,000萬元，但若有投資獲利，
你的帳戶價值會增加(注意，是你自己努力的結果)，保險公司的實際付出會減少，
你累計所付出的費用(初年度保費費用＋每年度危險保費)卻逐年增加(註五)。

假設投資年報酬率為6%，當你58歲時，帳戶價值為3,085萬元，
已經超過了契約身故保額3,000萬元，
自此以後的身故理賠金只有帳戶價值(你自己努力的結果)，保險公司不用付出半毛錢。
所以58歲以後基本上是你自己給自己身故理賠金(也就是說賠率為0)，
但每年還是得繳約10萬元的「危險保費」給保險公司。
等於說，58歲以後保險效果不但沒了(自己保自己)，
投資獲利部份每年還要被保險公司抽頭(危險保費)，活得愈久虧得愈多，
卻有個悅耳動聽的名字叫「投資型保險」。這是什麼樣的世界！？

如果在51歲時只買十年期定期壽險，保額1,000萬元，
年繳約14.7萬元，10年約共147萬元。
剩下約1,853萬元自行拿去投資，同樣以年報酬率6%計算，25年後滿75歲時，
投資帳戶價值約為一億二千六百八十五萬元(12,685萬元)，
比投資型保險帳戶價值8,531萬元整整多出了4,154萬元。
換句話說，如你加入此投資型保險且活到75歲，不僅保險沒了(因為58
歲以後就自己保自己，每年卻還要繼續繳近十萬元的危險保費)，
還損失近4,154萬元的投資收益。
看來此「投資型保單」既不保險，還大幅降低了投資報酬率，保險公司卻說是「
同時具有保障與投資的雙重功能」，真是#%^&*$@！


--