台郡 - 股票

1. 標的：6269 台郡

2. 分類：多

3. 分析/正文：
近期台郡由11月22日跳空到124元轉強後，一度漲到130.5元
隨後在iPhone X銷售不佳的利空新聞下，再度轉弱
已經連三日被三大法人大量賣超
12月4日收盤在109元

12月4日收盤前兩個小時左右公司發言人在新聞中說Q4比預期好10～20%
收盤後即公布11月營收噴發到40億的水準
今年整體營收預期起碼有250甚至260億以上

在交出Q3季度法說會時，發言人曾說Q3毛利降是因為認列一次性模具費用
故預期Q4毛利率應該會回升至24%甚至25%以上
這樣EPS起碼9元，甚至挑戰10元以上

若以9元來看，目前本益比約略12
在明年淡季不淡，發言人又說樂觀看待明年業績會比今年好的情況下
預期明年成長10%～20%的話，EPS可以穩定有10元以上
若給本益比12～15倍
股價至少應該回升到120甚至150的水準

4. 進退場機制：(非長期投資者，必須有停損機制)
已進場，若繼續下跌，會繼續攤平到90元
為甚麼是90，因為之前庫藏股實施價格是90～160元
近期若真的跌破90元，我想公司派肯定會再度有所作為(公司的庫藏股全套牢了)

沒有打算退場，若一路崩，就放長期投資暫時領股息
最近的走勢，只能用時間盤整換取未來上漲的空間
有業績有技術的公司，我認為應該是值得中長期投資的

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