台灣期貨平均報酬率14%的出處舉證和閒聊 - 理財

很高興有人去下載論文來看
然後也提出了一些問題
這是開始進行良性溝通的開始


你看見了這方法在研究上說
本研究以統計檢定開盤八法應用台灣期貨市場之有效性，發現在低交易成本或無交易成本
的假設下，能獲正報酬，但平均報酬率卻不顯著大於零。


如果你有全部細心讀完那論文，深思熟慮後，
那你會發現，這句話翻成白話文意思是說：
因為我交易了N百次，利潤都給手續費吃走了。
本來這方法是會賺錢的，但卻因為如此，我賠錢了。
如果我能做到交易次數少一點，那我就會賺到錢。



所以這方法是可以賺到錢的，但限定學有專精和有充分經驗的那一小群人才能做到。

因為要降低交易的出手次數讓利潤最大化，這中間的眉眉角角的訣竅，只有少數人才懂。

所以對於大多數人來說，這方法沒有用(包含那論文作者本人)。

因此，這方法就算公布也沒差。

就好像練功夫一樣，大家都知道要持之以恆地投入大量時間去苦練才能有所成就。
但能真正做到的，卻寥寥無幾的道理是一樣的。

結論，
要怎麼收穫，先要怎麼栽。
不是這方法不好，而是要精通這方法才會好用。

--